Real Estate Funds zijn soms ook alternatieve beleggingen. Het kunnen bijvoorbeeld private equity real estate funds zijn. Dit is dan heel wat anders als een beursgenoteerd vastgoed beleggingsfonds. Omdat alternatieve beleggingen kansen op rendement kunnen bieden onafhankelijk van de traditionele obligatie- en aandelenmarkten, kunnen alternatives bij zowel dalende als stijgende markten aantrekkelijk zijn. Waar de beheerders van traditionele beleggingsfondsen vaak dicht bij een benchmark moeten blijven, hebben de beheerders van real estate funds vaak meer vrijheid om te beleggen volgens eigen stijl en inzicht. Een beleggingsportefeuille kan door toevoeging van real estate funds een beter risicorendementsprofiel krijgen. Grote investeerders als het ABP gaan steeds meer beleggen in private equity real estate funds omdat ze er goede ervaringen mee hebben. Ze zien het zelfs als de manier om de gewenste rendementen voor hun deelnemers te behalen. Maar zij kennen de weg en de kleinere belegger (vermogende particulieren, kleine professionele beleggers en kleinere pensioenfondsen) niet.

Informatie over Real Estate Funds

Bent u een institutionele, professionele of particuliere investeerder? Wilt u meer weten over investeringen in Real EstateFunds?

• Wat zijn Real Estate Funds ?
• Waar kunnen wij betrouwbare informatie krijgen ?
• Is het voor ons geschikt ?
• Wat zijn rendementen en risico’s van Real Estate Funds ?
• Welke aanbieders zijn er in Nederland ?

Wij geven onafhankelijke Financiele Voorlichting. Wij verkopen geen Financiele Producten en hebben geen enkele relatie met banken, verzekeraars en tussenpersonen. Onze voorlichting is er op gericht dat onze clienten zelf aan de slag kunnen. U kunt hiermee bijvoorbeeld goed voorbereid in gesprek gaan met de aanbieder of intermediair. Daarmee bespaart U veel geld en voorkomt U grote risico’s.

Een Lifesettlement is een voorbeeld van alternative investments. Een Lifesettlement is een belegging in bestaande, lopende, levensverzekeringen. Deze polissen worden nu verkocht omdat de persoonlijke omstandigheden of wensen van de huidige verzekeringnemers veranderd zijn. De dekkingen blijven in stand. De belegger in een Lifesettlement neemt het begunstigerschap (en dus de waarde) van de polis over. De uitkering staat vast en is niet afhankelijk van beursfluctuaties, vastgoedprijzen of renteschommelingen. In Amerika is inmiddels een volwassen Lifesettlement branche ontstaan waar miljarden in omgaan. In Nederland is het pas sinds kort in het nieuws. Helaas was dat in veel gevallen geen goed nieuws. Er is door een aantal dubieuze aanbieders frauduleus gehandeld. De kans is groot dat deze producten er in de publieke opinie na deze affaires nooit meer bovenop komen. Het is wel zo dat institutionele investeerders er nog steeds grote bedragen in beleggen en er ook goede rendementen mee behalen.

Beleggen in een Lifesettlement

Er zijn diverse Lifesettlement Fondsen. Het prognose intern rendement is volgens de beheerders tussen 8 en 15%.

Wilt u meer weten over wat Lifesettlement Fondsen kunnen betekenen op het gebied van voorzieningen voor: Pensioen, Hypotheek en Financiele Planning?

Bent u een institutionele, professionele of particuliere investeerder?
Wilt u meer weten over investeringen in een Lifesettlement?

• Wat is een Lifesettlement ?
• Waar kunnen wij betrouwbare informatie krijgen ?
• Is het voor ons geschikt ?
• Wat zijn rendementen en risico’s van een Lifesettlement ?
• Welke aanbieders zijn er in Nederland ?

Wij geven onafhankelijke Financiele Voorlichting. Wij verkopen geen Financiele Producten en hebben geen enkele relatie met banken, verzekeraars en tussenpersonen. Onze voorlichting is er op gericht dat onze clienten zelf aan de slag kunnen. U kunt hiermee bijvoorbeeld goed voorbereid in gesprek gaan met de aanbieder of intermediair. Daarmee bespaart U veel geld en voorkomt U grote risico’s.

Ontstaan van Infrastructure Investments

Zorg voor de infrastructuur is een taak voor de overheid. De gewijzigde visie op haar rol heeft ertoe geleid dat de overheid ook voor de financiering van infrastructuur meer en meer een beroep doet op de private sector. Infrastructure Investments zijn een vorm van publiek private samenwerking (PPS). Deze kwamen het eerst voor in het Verenigd Koninkrijk en worden ook op het vaste land van Europa inmiddels veelvuldig toegepast.

Infrastructure Investments zijn risicodragende investeringen in PPS projecten.

Infrastructure Investments: Wat is PPS

Publiek private samenwerking is een samenwerkingsverband waarbij overheid en bedrijfsleven gezamenlijk een project realiseren op basis van een heldere taak- en risicoverdeling. PPS vindt plaats bij de aanbesteding van traditioneel publieke, infrastructurele voorzieningen zoals wegen, spoorlijnen, bruggen, tunnels, waterzuiveringsinstallaties, ziekenhuizen, scholen etc.

Het doel van PPS is het realiseren van meerwaarde en efficiencywinst (‘value for money’). Belangrijk element hierin is de overdracht van het projectmanagement en de verantwoordelijkheid voor zowel bouw als operationele fase gedurende de hele looptijd van het contract naar de private sector. De looptijd van een PPS is lang. PPS projecten kunnen naar inkomstenbronnen worden onderscheiden in drie categorieën:

• Projecten waarbij de overheid betaalt op basis van prestatie of beschikbaarheid
• Projecten waarbij de eindgebruiker betaalt door een gebruikersheffing of tolheffing
• Een combinatie van beiden

Dit kan onder andere door het verstrekken van eigen vermogen en achtergestelde leningen. Het gaat bijvoorbeeld om de primaire en secundaire markt voor PPS projecten in West Europese landen maar bijvoorbeeld ook in ermeging (opkomende) landen.

Voorbeelden van Infrastructure Investments (infrastructurele projecten) zijn: wegen, spoorlijnen, bruggen, tunnels, scholen, ziekenhuizen, overheidshuisvesting, gevangenissen en waterzuiveringsinstallaties.

Infrastructure Investors zijn meestal primair gericht op het verkrijgen van lange termijn financiële participaties in projecten en zullen veelal in de rol van co-investeerder optreden naast andere investeerders, bijvoorbeeld bouwondernemingen.

Infrastructure Investments: Mogelijkheden voor investeerders

Infrastructure Investments vormen een goede aanvulling op andere investeringen/beleggingen. Investeringen in PPS projecten kennen een lage correlatie met andere investeringsmogelijkheden zoals aandelen, obligaties en onroerend goed. De kasstromen uit PPS projecten zijn in principe ongevoelig voor conjunctuur schommelingen en recessies, omdat de overheid vooraf, contractueel vastgelegde vergoedingen betaalt.

Beleggen in PPS projecten is aantrekkelijk vanwege:

• Een gematigd risico profiel (als goed geregeld)
• Aantrekkelijke base case rendementen
• Langjarig contractueel vastgelegde kasstromen
• Betaling door de overheid, in het algemeen op basis van vooraf overeengekomen prestaties
• Lange ‘duration’ van de beleggingen
• Lage correlatie met andere beleggingsmogelijkheden
• Kostenrisico’s worden beperkt door het afsluiten van lange termijn ‘back to back’ contracten met bouw- en onderhoudsaannemers
• Beperkte operationele risico’s

Infrastructurele projecten zijn niet zonder risico’s bijvoorbeeld: overschrijding van kosten en deadlines. Het is dus van belang om de projecten professioneel te plannen/managen en met betrokkenen een en ander contractueel goed te regelen.

Informatie over Infrastructure Investments

Wilt u meer weten over Infrastructure Investments?

• Wat zijn Infrastructure Investments?
• Waar kunnen wij betrouwbare informatie krijgen ?
• Is het voor ons geschikt ?
• Wat zijn rendementen en risico’s van Infrastructure Investments?
• Welke mogelijkheden zijn er?

Wij geven onafhankelijke Financiele Voorlichting. Wij verkopen geen Financiele Producten en hebben geen enkele relatie met banken, verzekeraars en tussenpersonen. Onze voorlichting is er op gericht dat onze clienten zelf aan de slag kunnen. U kunt hiermee bijvoorbeeld goed voorbereid in gesprek gaan met de aanbieder of intermediair. Daarmee bespaart U veel geld en voorkomt U grote risico’s.

Informal Investments zijn directe investeringen in innovatieve starters en jonge veelbelovende snelgroeiende bedrijven. Het gaat meestal om participaties van € 50.000 tot € 2,5 miljoen. Wilt u meer weten over Informal Investments ?

• Wat zijn Informal Investments ?
• Waar kunnen wij betrouwbare informatie krijgen ?
• Is het voor ons geschikt ?
• Wat zijn rendementen en risico’s van Informal Investments?
• Hoe pakken we het aan?
• Welke Informal Investments zijn er nu voor ons beschikbaar?
• Wie zijn geschikte Informal Investors voor ons project?

Wij geven onafhankelijke Financiele Voorlichting. Wij verkopen geen Financiele Producten en hebben geen enkele relatie met banken, verzekeraars en tussenpersonen. Onze voorlichting is er op gericht dat onze clienten zelf aan de slag kunnen. U kunt hiermee bijvoorbeeld goed voorbereid in gesprek gaan met de aanbieder of intermediair. Daarmee bespaart U veel geld en voorkomt U grote risico’s.